光伏焦點(diǎn)轉(zhuǎn)移，電池片環(huán)節(jié)鹿死誰(shuí)手？

跟著硅料價(jià)格預(yù)期下移，光伏職業(yè)再次迎來(lái)次序調(diào)整，其中電池片環(huán)節(jié)更是喧囂，技能道路爭(zhēng)議不止，產(chǎn)能擴(kuò)張大干快上，彎道超車(chē)體現(xiàn)火急。
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本公眾號(hào)曾提出“電池片環(huán)節(jié)最具彈性”的觀念：在光伏工業(yè)鏈的核心環(huán)節(jié)傍邊，硅料和硅片歸于“產(chǎn)能為王”，逆變器和組件則是“終端為王”，唯有電池片環(huán)節(jié)仍處于技能迭代的熾熱中，依然是“技能為王”，是當(dāng)時(shí)光伏工業(yè)鏈中最具彈性的環(huán)節(jié)。

最具彈性的電池片環(huán)節(jié)，在技能迭代與產(chǎn)能脹大的關(guān)鍵檔口，掀起光伏職業(yè)新一輪內(nèi)卷之爭(zhēng)，群雄逐鹿，又將勝負(fù)未卜?

01

N型迭代影響電池片產(chǎn)能暴增

如今，P型向N型轉(zhuǎn)變已沒(méi)有太大爭(zhēng)議。

在N型技能傍邊，多個(gè)頭部企業(yè)公開(kāi)清晰表態(tài)將加速對(duì)TOPCon的量產(chǎn)速度，供給端已經(jīng)獲得多數(shù)頭部企業(yè)加持。在需求端，TOPCon組件已經(jīng)呈現(xiàn)數(shù)個(gè)GW級(jí)訂單，市場(chǎng)化趨向已經(jīng)閃現(xiàn)。

至此，N型TOPCon已經(jīng)完成從供給端到需求端的工業(yè)閉環(huán)，走過(guò)了從0到1的驗(yàn)證階段，開(kāi)始進(jìn)入從1到N的爆發(fā)階段。

在浸透率方面，依據(jù)現(xiàn)在訂單、產(chǎn)值尤其是出貨狀況看，TOPCon在本年四季度的浸透率將達(dá)到10%。從工業(yè)浸透模型來(lái)看，浸透率一旦超過(guò)10%，就會(huì)加速，單晶和PERC的浸透都經(jīng)歷了這樣的過(guò)程。

如果說(shuō)去年還只是GW級(jí)的N型嘗試，但本年各路光伏企業(yè)已經(jīng)紛繁開(kāi)啟N型“大躍進(jìn)”，尤其是N型TOPCon，100GW以上的產(chǎn)能正在路上。

N型TOPCon成為當(dāng)時(shí)光伏職業(yè)最靚麗的景色。

02

組件巨子的向上一體化更有優(yōu)勢(shì)

N型產(chǎn)能暴增，咱們更關(guān)心誰(shuí)將勝出?

在本公眾號(hào)本年1月的文章《光伏電池環(huán)節(jié)最具彈性，組件巨子推進(jìn)N型被加速驗(yàn)證》中說(shuō)到：從當(dāng)年P(guān)ERC電池技能的發(fā)展進(jìn)程來(lái)看，推進(jìn)電池技能進(jìn)步的往往是下流組件企業(yè)，這個(gè)狀況在一體化趨勢(shì)的背景下，愈加顯著。

為什么是組件巨子?

一方面，組件企業(yè)受原有電池技能及產(chǎn)能的束縛更小，在一體化趨勢(shì)下，進(jìn)步電池片產(chǎn)能占比的時(shí)分，更有動(dòng)力前瞻性布局新技能及其產(chǎn)能，本質(zhì)上相似新勢(shì)力的角色，這一點(diǎn)不同于專(zhuān)門(mén)的電池企業(yè)。

另一方面，組件企業(yè)對(duì)電池技能的立異，能夠直接經(jīng)過(guò)自己的品牌和途徑面向終端市場(chǎng)，具有更強(qiáng)的本錢(qián)消納力和危險(xiǎn)承受力，尤其是能夠捕捉更合適的細(xì)分場(chǎng)景，從而大幅進(jìn)步新技能的成功率。這一點(diǎn)，不像專(zhuān)門(mén)電池企業(yè)的技能立異，要經(jīng)過(guò)下流組件客戶(hù)直接面向終端市場(chǎng)。

組件巨子作為從制造端到場(chǎng)景端的樞紐環(huán)節(jié)，是光伏職業(yè)壓艙底的角色，在引領(lǐng)電池技能進(jìn)步的時(shí)分，比較于專(zhuān)業(yè)的電池企業(yè)，尤其是在垂直一體化趨勢(shì)下，終端使用推廣的速度或?qū)⒏欤型l(fā)揮更大的作用。

本輪N型迭代，尤其是TOPCon的興起，也再次是組件巨子引領(lǐng)和推進(jìn)，并體現(xiàn)出了更強(qiáng)的動(dòng)力和沖勁，組件企業(yè)的“向上一體化”愈加值得等待。

03

獨(dú)立電池片企業(yè)的出路是向下一體化?

跟著組件企業(yè)尤其是組件巨子的向上一體化，獨(dú)立電池片企業(yè)正在面臨來(lái)自市場(chǎng)份額的不斷侵蝕和應(yīng)戰(zhàn)。

如果只是老練技能的同質(zhì)化產(chǎn)能比拼，那么獨(dú)立電池企業(yè)怎么跟下流不差錢(qián)的組件巨子比拼?

獨(dú)立電池片企業(yè)正面臨困難選擇。

電池片企業(yè)“向下一體化”，完成“電池片-組件”的組合優(yōu)勢(shì)，或許是相似組件企業(yè)“向上一體化”的戰(zhàn)略，電池片巨子甚至再上游的硅片巨子都曾先后布局結(jié)尾組件環(huán)節(jié)。

看似合理。

可是，組件環(huán)節(jié)并非簡(jiǎn)略的系統(tǒng)集成制造業(yè)，因?yàn)槠涿嫦蚴袌?chǎng)端，還有品牌和途徑等關(guān)鍵成功要素，而品牌和途徑的建立并非一朝一夕，尤其是海外市場(chǎng)，咱們能夠經(jīng)過(guò)“可融資性”目標(biāo)窺見(jiàn)端倪。

毫無(wú)疑問(wèn)，電池片企業(yè)“向下一體化”，要比組件企業(yè)“向上一體化”愈加困難。背后邏輯是，“向上一體化”是向供貨商切割高毛利業(yè)務(wù)，而向下一體化則是向客戶(hù)爭(zhēng)奪市場(chǎng)份額，難度系數(shù)天壤之別。在大多數(shù)工業(yè)，“向上一體化”要比“向下一體化”愈加合理并簡(jiǎn)單。

所以，電池片企業(yè)“向下一體化”，將面臨許多應(yīng)戰(zhàn)，最終成功者寥寥，或許需求支付巨大的代價(jià)和投入，并且需求必定時(shí)刻積累，并非一朝一夕能夠完成。

04

獨(dú)立電池企業(yè)的生計(jì)暗碼是技能迭代

萬(wàn)變不離其宗。

電池片是光伏職業(yè)技能迭代的本源，作為光伏工業(yè)鏈中的中間環(huán)節(jié)，上游與下流均為B端，注定要以“性?xún)r(jià)比”為綱，而“性?xún)r(jià)比”來(lái)自?xún)蓚€(gè)方面：

一是產(chǎn)能擴(kuò)張，經(jīng)過(guò)規(guī)?；瓿筛捅惧X(qián)，但關(guān)于不差錢(qián)的光伏巨子而言，要在這方面完成差異化太過(guò)慘烈;

二是技能差異化，這是電池片作為光伏工業(yè)核心的要點(diǎn)，而電池片環(huán)節(jié)具有半導(dǎo)體屬性，技能不斷迭代，推進(jìn)光伏整個(gè)工業(yè)“螺旋發(fā)展”。

因而，獨(dú)立電池片企業(yè)尤其是中小企業(yè)，必定是以技能立異為根本，無(wú)論是大立異仍是微立異，無(wú)論是設(shè)備、資料仍是工藝，經(jīng)過(guò)技能差異化來(lái)擺脫產(chǎn)能同質(zhì)化。

如果沒(méi)有差異化技能，只是比拼資本或許同質(zhì)化產(chǎn)能，在現(xiàn)在不差錢(qián)的光伏巨子“一體化”背景下，獨(dú)立電池片企業(yè)或許同質(zhì)化電池片產(chǎn)能將很難生計(jì)。

當(dāng)然，電池技能迭代是光伏職業(yè)最具應(yīng)戰(zhàn)的工作，并且技能道路的危險(xiǎn)較高，沒(méi)有基礎(chǔ)規(guī)模優(yōu)勢(shì)的獨(dú)立電池片企業(yè)要在技能迭代的道路上趟出一條生路也并非易事。

電池技能N型迭代，光伏職業(yè)再次進(jìn)入彎道，群雄紛爭(zhēng)，勝負(fù)未卜，值得等待。